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>> 東莞證券-財(cái)富通期權(quán)每日策略-240131
上傳日期:   2024/1/30 大?。?/td>   1305KB
格式:   pdf  共16頁 來源:   東莞證券
評級:   -- 作者:   費(fèi)小平,岳佳杰,尹煒祺
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值得注意的是,根據(jù)歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì),當(dāng)期權(quán)持倉量CPR值處于其歷史10%分位數(shù)以下時(shí),標(biāo)的大概率將沖高回落或滯漲震蕩,此時(shí)首先要止盈平倉認(rèn)購買方,并可能有機(jī)會買入認(rèn)沽做下跌行情;反之,當(dāng)處于90%分位數(shù)以上時(shí),標(biāo)的大概率將觸底反彈或止跌震蕩,此時(shí)首先要止盈平倉認(rèn)沽買方,并可能有機(jī)會買入認(rèn)購做反彈行情。(下面的表8是50ETF期權(quán)持倉量CPR歷史各分位數(shù)參考值)
  參考案例:
 ?。?)2020年3月23號,50ETF期權(quán)持倉量CPR升至2.17,處于CPR歷史90%分位數(shù)以上(或?qū)?yīng)PCR降至0.46,處于PCR歷史10%分位數(shù)以下),次日標(biāo)的50ETF見底大反彈;
  (2)2020年7月6號,50ETF期權(quán)持倉量CPR降至0.62,處于CPR歷史10%分位數(shù)以下(或?qū)?yīng)PCR升至1.61,處于PCR歷史90%分位數(shù)以上),次日標(biāo)的50ETF見頂大回調(diào)。
  
 
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