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>> 國(guó)金證券-基金量化觀察:個(gè)人養(yǎng)老金理財(cái)產(chǎn)品擴(kuò)容,增強(qiáng)策略ETF持續(xù)上市-230227
上傳日期:   2023/2/28 大?。?/td>   1552KB
格式:   pdf  共13頁(yè) 來(lái)源:   國(guó)金證券
評(píng)級(jí):   -- 作者:   高智威
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個(gè)人養(yǎng)老金理財(cái)產(chǎn)品擴(kuò)容
  2023年2月24日個(gè)人養(yǎng)老金理財(cái)產(chǎn)品迎來(lái)首次擴(kuò)容,與首次發(fā)布名單相比新增了11只理財(cái)產(chǎn)品,本次擴(kuò)容后數(shù)量達(dá)到18只。目前工銀理財(cái)是目前擁有個(gè)人養(yǎng)老金理財(cái)產(chǎn)品最多的銀行理財(cái)公司。
  ETF市場(chǎng)跟蹤
  從一級(jí)市場(chǎng)資金流動(dòng)情況來(lái)看,上周(2023.02.20-2023.02.24)已上市ETF資金凈流出合計(jì)96.35億元,股票型ETF資金凈流出121.04億元。寬基ETF資金大規(guī)模凈流出,上周資金凈流出111.29億元。其中中證500ETF資金凈流出67.19億元,中證1000資金凈流出42.65億元,滬深300ETF資金凈流出34.87億元,創(chuàng)業(yè)板資金凈流入14.37億元。主題行業(yè)ETF中,科技、醫(yī)藥生物、高端制造等行業(yè)主題ETF資金凈流入,周期、消費(fèi)、金融地產(chǎn)等行業(yè)主題ETF資金凈流出,其中科技ETF已持續(xù)四周資金凈流入。
  從二級(jí)市場(chǎng)交易情況來(lái)看,上周ETF交易活躍度下降,上周寬基ETF中的中證1000ETF、滬深300ETF、主題/行業(yè)ETF中的科技、高端制造ETF周成交額靠前,交易活躍。杠桿資金更青睞創(chuàng)業(yè)板ETF,融資凈買入額為0.37億元。主題/行業(yè)ETF中,杠桿資金在醫(yī)藥生物行業(yè)融資凈買入0.96億元。
  我們根據(jù)ETF申購(gòu)股票清單及個(gè)股北上資金日度資金流向數(shù)據(jù),統(tǒng)計(jì)了股票型ETF的北上資金等效流入情況。上周各類股票型ETF北上資金等效凈流出。上周科創(chuàng)50ETF、上證380ETF等北上資金等效流入額相對(duì)較高。主題/行業(yè)ETF中,北上資金等效大規(guī)模從高端制造行業(yè)ETF中流出。
  本周中證500增強(qiáng)策略ETF又增一員,博時(shí)基金管理的中證500增強(qiáng)策略ETF將要上市交易,是全市場(chǎng)第四只中證500增強(qiáng)策略ETF。
  主動(dòng)權(quán)益、增強(qiáng)指數(shù)及股票多空型基金表現(xiàn)跟蹤
  上周多只偏股混合型基金表現(xiàn)相對(duì)出色,收益靠前的主動(dòng)權(quán)益基金有:萬(wàn)家精選A(519185.OF)、諾德中小盤(570006.OF)、易方達(dá)資源行業(yè)(110025.OF)、東方阿爾法招陽(yáng)A(011184.OF)、華商主題精選(630011.OF),上周收益率分別為:7.16%、6.42%、5.28%、4.86%、4.36%。
  滬深300增強(qiáng)指數(shù)型基金中,同泰滬深300量化增強(qiáng)A上周業(yè)績(jī)優(yōu)異,相對(duì)基準(zhǔn)的超額收益率為0.91%;中證500增強(qiáng)指數(shù)型基金中,華泰紫金中證500指數(shù)增強(qiáng)A上周表現(xiàn)最好,相對(duì)業(yè)績(jī)基準(zhǔn)的超額收益率為0.58%;中證1000增強(qiáng)指數(shù)型基金中,太平中證1000A表現(xiàn)最好,上周取得0.77%的超額收益率。
  近期偏股權(quán)益型基金發(fā)行量較多,本周將有12只偏股混合型基金及1只增強(qiáng)指數(shù)型基金發(fā)行。
  風(fēng)險(xiǎn)提示
  以上結(jié)果通過(guò)歷史數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、建模和測(cè)算完成,在政策、市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生變化時(shí)模型存在失效的風(fēng)險(xiǎn)。
  
 
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