>> 華鑫證券-計算機行業(yè)周報：AI大模型獲批上線，關(guān)注大模型落地機會-230903
| 上傳日期： |
2023/9/3 |
大小： |
961KB |
| 格式： |
pdf 共23頁 |
來源： |
華鑫證券 |
| 評級： |
推薦 |
作者： |
寶幼琛 |
| 行業(yè)名稱： |
計算機 |
| 下載權(quán)限： |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
投資要點
▌AI大模型獲批上線，大模型應用風起
8月31日，國內(nèi)11家通過《生成式人工智能服務管理暫行辦法》備案的AI大模型產(chǎn)品將陸續(xù)上線，面向全社會開放。其中包括百度“文心一言”、抖音“云雀”、百川智能“百川大模型”、清華系AI公司智譜華章旗下“智譜清言”、中科院“紫東太初”、商湯“商量SenseChat”、MiniMax“ABAB大模型”、上海人工智能實驗室“書生通用大模型”，預計其他備案將有望陸續(xù)獲批。據(jù)新浪科技消息，阿里的“通義千問”也已完成備案工作，待正式上線。從政策推進節(jié)奏來看，7月13日，國家網(wǎng)信辦聯(lián)合國家發(fā)改委、教育部、科技部等七部門公布《生成式人工智能服務管理暫行辦法》，該管理辦法自8月15日起施行，總體體現(xiàn)了AI監(jiān)管與鼓勵并重的策略。面對生成式AI發(fā)展重要時點，我國邁入大模型紅利期。
▌數(shù)據(jù)要素政策加碼，加速邁進“專項攻破”階段
“數(shù)據(jù)二十條”出臺標志著數(shù)據(jù)要素發(fā)展正式進入“落地破題”階段。自國家數(shù)據(jù)局局長官宣以來，各個部委積極影響，推動數(shù)據(jù)要素發(fā)展邁進“專項攻破”階段。8月8日，工信部在對十四屆全國人大一次會議第0483號建議的答復中表示，推動全國統(tǒng)一數(shù)據(jù)登記平臺高水平建設，鼓勵部屬單位開展數(shù)據(jù)確權(quán)授權(quán)的標準制定、技術(shù)研發(fā)、平臺應用、授權(quán)認證等方面工作。工信部電子五所牽頭編制的《數(shù)據(jù)確權(quán)授權(quán)的流程與技術(shù)規(guī)范》標準已正式立項，這是國內(nèi)首部以“數(shù)據(jù)確權(quán)授權(quán)”命名的標準。8月21日，財政部發(fā)布《企業(yè)數(shù)據(jù)資源相關(guān)會計處理暫行規(guī)定》，自2024年1月1日起實施。8月23日，自然資源部國土測繪司司長表示，將探索建立測繪地理信息數(shù)據(jù)產(chǎn)權(quán)登記、流通交易、安全治理等基礎制度。各個部委結(jié)合權(quán)責職能，面向數(shù)據(jù)確權(quán)、資產(chǎn)入表以及行業(yè)數(shù)據(jù)流通等方面出臺相關(guān)政策舉措，逐步重點突破，推動數(shù)據(jù)要素加速發(fā)展。
▌滬深交易所優(yōu)化“交易端”，金融IT迎來利好
國家高度重視資本市場高質(zhì)量發(fā)展，7月24日，中共中央政治局會議指出，要活躍資本市場，提振投資者信心。7月31日，國務院常務會議對此進行再次強調(diào)。8月10日，滬深交易所均發(fā)布公告稱，將完善交易制度和優(yōu)化交易監(jiān)管，具體主要包括三個方面，一是研究允許主板股票、基金等證券申報數(shù)量可在100股（份）起的基礎上，以1股（份）為單位遞增；二是研究ETF引入盤后固定價格交易機制；三是優(yōu)化交易監(jiān)管?！敖灰锥恕毕盗信e措改革有利于降低投資者投資門檻，提升資金使用效率，或?qū)钴S資本市場起到切實作用。此外，隨著“100+1”等系列舉措逐步實施落地，將催生相關(guān)系統(tǒng)的改造和升級需求，金融IT賽道或?qū)⒂瓉砝?。建議關(guān)注以金融IT為核心的龍頭廠商：恒生電子（600570.SH）、同花順（300033.SZ）等。
▌麒麟軟件連續(xù)中標大單，信創(chuàng)出現(xiàn)復蘇跡象
加速推進信創(chuàng)高質(zhì)量發(fā)展，是我國實現(xiàn)科技自立自強的必由之路。我國高度重視信創(chuàng)發(fā)展，8月1日出版的第15期《求是》雜志發(fā)表中共中央總書記、國家主席、中央軍委主席習近平的重要文章《加強基礎研究實現(xiàn)高水平科技自立自強》，該文章中重點強調(diào)“要打好科技儀器設備、操作系統(tǒng)和基礎軟件國產(chǎn)化攻堅戰(zhàn)”，不僅凸顯IT國產(chǎn)化的意義和重要性，同時也提振了業(yè)界對信創(chuàng)發(fā)展信心。此外，行業(yè)信創(chuàng)復蘇已經(jīng)初露苗頭，中國軟件旗下麒麟軟件分別于8月3日獨家中標中交集團60000套國產(chǎn)桌面操作系統(tǒng)、7月27日中標獨家中國郵政集團超60000套服務器操作系統(tǒng)，對加速推進信創(chuàng)行業(yè)釋放出積極信號。建議關(guān)注以信創(chuàng)為核心的龍頭廠商：太極股份（002368.SZ）、中國長城(000066.SZ)等。
▌微軟AI應用定價超預期，國內(nèi)AI+賽道迎來利好
微軟作為全球人工智能的領(lǐng)導者，其AI大模型相關(guān)業(yè)務發(fā)展備受全球關(guān)注。7月18日，微軟在微軟全球合作伙伴年度大會上正式推出全新的人工智能訂閱服務，針對人工智能助手Microsoft 365 Copilot，將向Office 365 E3、E5、商業(yè)標準版和商業(yè)進階版的訂閱商戶，每位用戶每月收取30美元。此外，微軟推出Bing Chat Enterprise，并免費包含在Microsoft 365 E3、E5、商業(yè)標準版和商業(yè)高級版中。未來其將作為獨立產(chǎn)品提供，每位用戶每月收取5美元。微軟AI應用定價超過市場預期，表明AI應用的市場需求強勁，客戶付費意愿高，為國內(nèi)AI應用落地注入一劑“強心針”，AI+賽道迎來利好。
▌AI+司法開辟新應用，法律科技打開成長空間
AI驅(qū)動的革命正在自動化腦力勞動，司法作為最重要的領(lǐng)域之一，能夠提高律師工作效率、降低風險并加快決策速度，短期內(nèi)更有可能提供幫助而不是取代律師，但已經(jīng)被用于合同審核、合同分析與資料查找、以及進行法律研究，甚至起草合同、預測法律結(jié)果、量刑或保釋建議等。海外方面，2022年11月，OpenAI領(lǐng)投AI法律顧問Harvey的500萬美元種子輪融資，全球最大律所已與Harvey達成合作，引入其對話式AI聊天機器人，將法律文件的起草和客戶案例研究自動化并用于法律服務。此外，Casetext公司開發(fā)CoCouns
|
|
