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國泰君安-盛屯礦業(yè)(600711)參股安泰科-占入口,搶數(shù)據(jù),奪先機(jī)-150525
上傳日期:
2015/5/25
大?。?/td>
2609KB
格式:
pdf 共16頁
來源:
評(píng)級(jí):
增持
作者:
史江輝
下載權(quán)限:
此報(bào)告為加密報(bào)告
我們認(rèn)為,盛屯礦業(yè)與安泰科強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)手將完善信息流端布局,盛屯線上布局或?qū)⒗^續(xù)加速。我們維持預(yù)測:2015-2017 年EPS 為0.17/0.29/0.40 元,維持目標(biāo)價(jià)21.22 元,空間37%,對(duì)應(yīng)2015-2017 年P(guān)E 為122x/72x/52x,維持增持評(píng)級(jí)。
加速布局信息流。安泰科是國內(nèi)有色金屬行業(yè)權(quán)威的資訊信息互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái),旗下?lián)碛小鞍蔡┛茍?bào)價(jià)網(wǎng)”和“中國金屬網(wǎng)”,核心資產(chǎn)為大量有色行業(yè)客戶數(shù)據(jù)。安泰科提供全面金屬信息服務(wù),其中盡調(diào)咨詢帶來專業(yè)信用調(diào)查能力、軟件服務(wù)進(jìn)一步占領(lǐng)客戶數(shù)據(jù)入口、報(bào)價(jià)平臺(tái)帶來交易大數(shù)據(jù)平臺(tái),三大業(yè)務(wù)有助于盛屯礦業(yè)加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管控并支持產(chǎn)品創(chuàng)新,結(jié)合現(xiàn)有物流平臺(tái)、融資平臺(tái),重構(gòu)公司信息流+資金流+物流核心競爭力。
后續(xù)布局仍將加速。我們5 月19 日首次覆蓋深度報(bào)告里面強(qiáng)調(diào)市場對(duì)公司的理解將從“概念”階段加速邁向項(xiàng)目布局和“業(yè)績兌現(xiàn)”階段。近期公司布局第三方支付和安泰科,后期可以期待的包括打造電子交易平臺(tái)、豐富融資渠道、完善倉儲(chǔ)、業(yè)務(wù)放量等。
催化劑:外延并購等。
風(fēng)險(xiǎn)提示:轉(zhuǎn)型速度不及預(yù)期,金屬價(jià)格下跌風(fēng)險(xiǎn)。
盛屯礦業(yè)股票研究報(bào)告
國泰君安-盛屯礦業(yè)(600711)有色轉(zhuǎn)型系列報(bào)告一-互聯(lián)網(wǎng)+有色第一股,轉(zhuǎn)型加速...-150520
海通證券-盛屯礦業(yè)(600711)成立第三方支付公司,完善產(chǎn)業(yè)鏈金融-150519
廣發(fā)證券-盛屯礦業(yè)(600711)牽手易票聯(lián),進(jìn)軍第三方支付-150519
信達(dá)證券-盛屯礦業(yè)(600711.sh)貿(mào)易和金屬產(chǎn)業(yè)鏈業(yè)務(wù)迅速發(fā)展,營收同比翻番-150505
海通證券-盛屯礦業(yè)(600711)一季報(bào)點(diǎn)評(píng):有色第一互聯(lián)股開啟收獲季(買入,維持)-150430
海通證券-盛屯礦業(yè)(600711)跟蹤報(bào)告-150421
方正證券-盛屯礦業(yè)(600711)產(chǎn)業(yè)鏈金融與礦業(yè)持續(xù)推進(jìn)-150413
方正證券-盛屯礦業(yè)(600711)間接觸‘網(wǎng)‘,拓寬渠道-150305
方正證券-有色金屬行業(yè)-繼續(xù)堅(jiān)定推薦盛屯礦業(yè)-150301
方正證券-盛屯礦業(yè)(600711)礦業(yè)金融齊發(fā)力 業(yè)績?cè)鲩L仍可期-150225
更多盛屯礦業(yè)研究報(bào)告
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