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>> 中信建投-浙版?zhèn)髅?601921)1H23點(diǎn)評(píng):主營(yíng)業(yè)務(wù)穩(wěn)健,教育信息化雙平臺(tái)用戶規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)-230827
上傳日期:   2023/8/27 大?。?/td>   583KB
格式:   pdf  共6頁 來源:   中信建投
評(píng)級(jí):   買入 作者:   楊艾莉
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2Q23公司整體業(yè)績(jī)穩(wěn)健,出版業(yè)務(wù)一般圖書銷售和發(fā)行業(yè)務(wù)線上銷售貢獻(xiàn)主要業(yè)績(jī)?cè)隽俊?br>  展望下半年,公司業(yè)績(jī)有望維持穩(wěn)定發(fā)展態(tài)勢(shì)。長(zhǎng)期而言,我們認(rèn)為公司運(yùn)營(yíng)靈活,且對(duì)行業(yè)變化的敏感度強(qiáng),多線布局在線教育,通過優(yōu)質(zhì)內(nèi)容儲(chǔ)備推動(dòng)各平臺(tái)用戶規(guī)模增長(zhǎng),為后續(xù)引入AI功能,實(shí)現(xiàn)商業(yè)化變現(xiàn)奠定基礎(chǔ):1)教育信息化平臺(tái)青云在線和電子社用戶規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng);2)火把知識(shí)嚴(yán)選平臺(tái)優(yōu)質(zhì)內(nèi)容增加,有望結(jié)合博庫圖書電商,形成電商和知識(shí)付費(fèi)的用戶增長(zhǎng)和留存正循環(huán)。
  事件
  據(jù)公司23年半年報(bào),公司23年上半年實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入55.11億元(YoY+ 2.14%),歸母凈利潤(rùn)7.24億元(YoY+6.59%),扣非后歸母凈利潤(rùn)6.65億元(YoY+5.42%)。
  二季度,公司實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入28.25億元(YoY+1.64%),歸母凈利潤(rùn)5.78億元(YoY+4.24%),扣非后歸母凈利潤(rùn)5.42億元(YoY+4.80%)。
  
  
 
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