>> 興證期貨-期權(quán)日度報告-231211
| 上傳日期: |
2023/12/11 |
大小: |
669KB |
| 格式: |
pdf 共9頁 |
來源: |
興證期貨 |
| 評級: |
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作者: |
林玲,周立朝 |
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中央政治局會議對未來經(jīng)濟(jì)工作提出了方向性指示:明年要堅持穩(wěn)中求進(jìn)、以進(jìn)促穩(wěn)、先立后破,強(qiáng)化宏觀政策逆周期和跨周期調(diào)節(jié),繼續(xù)實施積極的財政政策和穩(wěn)健的貨幣政策。期權(quán)標(biāo)的上證50、滬深300止跌企穩(wěn),期權(quán)PCR比率回落,短空情緒下降,隱波階段沖高回落,此前穆迪下調(diào)評級的消息沖擊影響邊際減弱,長周期歷史波動率維持低位,短線升波持續(xù)性不足,期限結(jié)構(gòu)隱波差回落,標(biāo)的指數(shù)震蕩預(yù)期強(qiáng)化。 商品期權(quán)方面,銅鋁期權(quán)成交PCR值走高,短空情緒上升,但銅鋁波動率維持在歷史級別低位,震蕩區(qū)間偏??;甲醇期權(quán)隱含波動率上升,升波預(yù)期增強(qiáng),PTA期權(quán)成交PCR回升,維持偏弱勢震蕩;貴金屬期權(quán)成交PCR值環(huán)比上升,黃金期權(quán)隱含波動率走高,金價下行壓力增加;豆粕期權(quán)成交PCR值回落,企穩(wěn)震蕩概率增大。
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