>> 開源證券-中科美菱(835892)北交所信息更新：加快新品研發(fā)和現(xiàn)有產品迭代升級，2024年歸母凈利潤增長12%-250301
| 上傳日期： |
2025/3/2 |
大?。?/td>
| 817KB |
| 格式： |
pdf 共4頁 |
來源： |
開源證券 |
| 評級： |
增持 |
作者： |
諸海濱 |
| 下載權限： |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
2024年度業(yè)績快報實現(xiàn)營收2.96億元、歸母凈利潤1,808.70萬元
根據(jù)中科美菱2024年度業(yè)績快報，2024年公司實現(xiàn)營業(yè)收入2.96億元，同比下降2.32%；歸母凈利潤1,808.70萬元，同比增長12.16%。目在全球低溫存儲行業(yè)持續(xù)向常態(tài)化回歸的背景下，受市場競爭因素的影響，公司營業(yè)收入同比略有下降。因此我們下調2024-2026年盈利預測，預計2024-2026年歸母凈利潤分別為18/24/31百萬元（原30/35/43百萬元），EPS分別為0.19/0.25/0.32元，當前股價對應P/E分別為82.1/60.7/48.7倍，我們看好公司戰(zhàn)略產品技術壁壘，所處的生物醫(yī)療設備行業(yè)市場前景廣闊，維持“增持”評級。
醫(yī)藥創(chuàng)新技術發(fā)展迅速，多項政策出臺助力行業(yè)發(fā)展
生物醫(yī)藥產業(yè)快速發(fā)展，醫(yī)藥創(chuàng)新技術發(fā)展迅速；生物安全越來越受到重視，激發(fā)潛在的生物樣本存儲需求不斷增長。根據(jù)國家衛(wèi)健委發(fā)布的信息，國家衛(wèi)健委會同國家發(fā)展改革委等部門，已經批復了125個國家區(qū)域醫(yī)療中心建設項目，建設醫(yī)聯(lián)體超過1.8萬個。2024年3月，國務院印發(fā)《推動大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新行動方案》，明確“到2027年，工業(yè)、農業(yè)、建筑、交通、教育、文旅、醫(yī)療等領域設備投資規(guī)模較2023年增長25%以上”。多項政策的出臺，為國產醫(yī)療器械行業(yè)發(fā)展注入了新動能。
加快新品研發(fā)和現(xiàn)有產品迭代升級，自主研發(fā)生物安全柜順利通過檢驗
2024年公司持續(xù)穩(wěn)步進行研發(fā)投入，進一步完善了產品多元化布局，加快新品研發(fā)和現(xiàn)有產品迭代升級。全新開發(fā)了符合GMP標準的潔凈工作臺產品，大容積血液箱產品系列也已完成迭代升級；進一步豐富了離心機產品陣列，研制了臺式低速、臺式高低速等實驗室離心機產品。同時，公司深入了極低溫制冷技術的研究，在低溫換熱、壓縮機降溫、保溫材料應用等方面均取得了突破；積極探索自動化技術在產品上的應用，特別是在超低溫環(huán)境下的自動化存取技術方面的應用，并在生物樣本自動化存儲和自動化疫苗接種等方面取得明顯成效，成功推出了全自動生物樣本庫和自動化疫苗接種工作站。此外，公司自主研發(fā)的生物安全柜順利通過檢驗，并取得了三類醫(yī)療器械注冊證。
風險提示：需求恢復不及預期、市場競爭風險、新品研發(fā)風險財務摘要和估值指標
|
|
