>> 西部證券-ETF市場掃描與策略跟蹤：上周ETF輪動策略相對滬深300超額1.87%-260308
| 上傳日期： |
2026/3/8 |
大?。?/td>
| 867KB |
| 格式： |
pdf 共19頁 |
來源： |
西部證券 |
| 評級： |
-- |
作者： |
馮佳睿,陳曼蓮 |
| 下載權(quán)限： |
此報告為加密報告 |
|
|
摘要內(nèi)容
全球市場概況：上周，A股市場整體下跌，其中，北證50指數(shù)跌幅最大，為7.14%；港股市場有所下跌，恒生指數(shù)下跌3.28%。漲幅居前的ETF跟蹤標(biāo)的多為上游板塊指數(shù)。
ETF新發(fā)情況：上周內(nèi)地市場上報股票ETF 14只；新成立股票ETF 3只。美國市場上周新成立權(quán)益型ETF 6只，均為主動ETF。
A股ETF資金流向：上周，凈流入排名前10的多為石油板塊ETF；凈流出前10的多為寬基指數(shù)ETF。寬基ETF中，跟蹤上證指數(shù)的ETF凈流入居前，跟蹤中證500指數(shù)的ETF凈流出居前；行業(yè)ETF中，上游及材料板塊ETF凈流入居前；主題ETF中，成渝經(jīng)濟(jì)圈ETF博時（159623）凈流入居前，金融科技ETF（159851）凈流出居前；主動ETF中，中證1000增強(qiáng)ETF工銀凈流入居前，滬深300指增ETF凈流出居前；Smart Beta ETF中，自由現(xiàn)金流ETF（159201）凈流入居前，紅利ETF華泰柏瑞（510880）凈流出居前。
美國股票ETF市場資金流向：上周，美國市場安全主題ETF凈流入居前，數(shù)字經(jīng)濟(jì)主題ETF凈流出居前；主動ETF中，以標(biāo)普500指數(shù)為基準(zhǔn)的Capital Group Dividend Value ETF凈流入居前，以羅素3000指數(shù)為基準(zhǔn)的Abacus FCFLeaders ETF凈流出居前；Smart Beta ETF中，價值類ETF凈流入居前；其他ETF中，跟蹤MSCIACWI（除美國）指數(shù)的ETF凈流入居前，跟蹤標(biāo)普500指數(shù)的ETF凈流出居前；投資A股和港股的股票ETF合計凈流出1.06億美元。
商品市場資金流向：上周，內(nèi)地黃金ETF凈流入居前，合計凈流入122.69億元；美國市場黃金ETF凈流出居前，合計凈流出43.60億美元。
ETF策略業(yè)績表現(xiàn)：上周，擴(kuò)散指標(biāo)+RRGETF輪動策略收益率為0.8%，相對中信一級等權(quán)和滬深300指數(shù)的超額收益分別為2.58%、1.87%。50%底倉+日內(nèi)動量2.0策略在中證500ETF和中證1000ETF策略的收益率分別為-1.32%和-1.37%，相較于對應(yīng)50%倉位ETF的超額收益分別為0.49%和0.53%。
風(fēng)險提示：本報告1-3章涉及的ETF僅為客觀統(tǒng)計結(jié)果，不構(gòu)成投資建議。第4章中模型根據(jù)歷史數(shù)據(jù)進(jìn)行測算，存在模型失效風(fēng)險。
|
|
