>> 國泰君安期貨-所長早讀-260624
| 上傳日期： |
2026/6/24 |
大?。?/td>
| 22623KB |
| 格式： |
pdf 共74頁 |
來源： |
國泰君安期貨 |
| 評級： |
-- |
作者： |
林小春 |
| 下載權(quán)限： |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
觀點分享：
美國總統(tǒng)特朗普發(fā)文稱，盡管伊朗提出了抗議并發(fā)表了相反的虛假聲明，加上假新聞媒體不遺余力地試圖將美國的勝利貶低得微不足道，但伊朗已完全、徹底地同意接受長期（甚至永久?。┑淖罡呒墑e核檢查。這將確?！昂苏\信”。如果伊朗不同意這一點，就不會有進一步的談判！基于此以及伊朗做出的其他重大讓步，我已同意允許霍爾木茲海峽保持開放，不再實施海上封鎖。然而，所有艦船將繼續(xù)原地待命，以便在必要時重新實施封鎖，盡管目前看來，這極不可能發(fā)生。美國財政部釋放的資金和/或制裁解除將被置于由美國控制的托管賬戶之下，并用于購買食品和醫(yī)療物資，且必須完全從美國采購，包括從我們偉大的美國農(nóng)民那里購買玉米、小麥和大豆。這些都是伊朗急需的物資。這是一場人道主義危機，我認為有必要立即施以援手，以免為時過晚。談判進展順利。
期指：在波動加劇中尋找確定性。近期行情反復(fù)無常，陰陽交錯，背后主要是由于漲幅較大，估值偏高，交易擁擠后，科技主流敘事上行支撐力度不足，而美伊地緣、美聯(lián)儲政策、風格切換預(yù)期帶來多空變幻，最終行情呈現(xiàn)波動加劇的格局。在此背景下，做好資金管理，降低收益預(yù)期，控制倉位的重要性進一步提升。同時，在紛亂交織的情緒之外，基本面方向看仍有一些確定性，譬如，無論中東如何反復(fù)，最終雙方均希望談和。美聯(lián)儲政策短期偏鷹，中期通脹回落有望轉(zhuǎn)鴿。AI板塊波動加大，但現(xiàn)實層面仍有較大發(fā)展空間。國內(nèi)政策不會顯著寬松但仍存托底。高低切難以出現(xiàn)單邊反轉(zhuǎn)趨勢，但風格均衡將是大概率。因此可在做好資金管理的前提下，利用短期情緒擾動根據(jù)確定性方向，在回調(diào)后進行布局。
|
|
