>> 浙商證券-計(jì)算機(jī)行業(yè)點(diǎn)評(píng)：網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國(guó)思路引領(lǐng)，網(wǎng)安行業(yè)或迎多重催化-230716
| 上傳日期： |
2023/7/16 |
大小： |
402KB |
| 格式： |
pdf 共3頁(yè) |
來源： |
浙商證券 |
| 評(píng)級(jí)： |
看好 |
作者： |
劉雯蜀 |
| 行業(yè)名稱： |
計(jì)算機(jī) |
| 下載權(quán)限： |
此報(bào)告為加密報(bào)告 |
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事件
全國(guó)網(wǎng)絡(luò)安全和信息化工作會(huì)議7月14日至15日在京召開，中央網(wǎng)絡(luò)安全和信息化委員會(huì)成員，各省區(qū)市和計(jì)劃單列市、新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)，中央和國(guó)家機(jī)關(guān)有關(guān)部門、有關(guān)人民團(tuán)體、有關(guān)國(guó)有企業(yè)、軍隊(duì)有關(guān)單位，中央重點(diǎn)新聞網(wǎng)站負(fù)責(zé)同志等參加會(huì)議。
習(xí)近平總書記對(duì)網(wǎng)絡(luò)安全和信息化工作作出重要指示強(qiáng)調(diào)，提出網(wǎng)信事業(yè)的重要地位作用日益凸顯，要大力推動(dòng)網(wǎng)信事業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，堅(jiān)持筑牢國(guó)家網(wǎng)絡(luò)安全屏障，同時(shí)要求各級(jí)黨委（黨組）要加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)、強(qiáng)化統(tǒng)籌協(xié)調(diào)，確保黨中央關(guān)于網(wǎng)信工作決策部署落到實(shí)處。
點(diǎn)評(píng)
網(wǎng)絡(luò)空間是大國(guó)博弈的重要戰(zhàn)場(chǎng)，網(wǎng)絡(luò)強(qiáng)國(guó)戰(zhàn)略重要性突顯
根據(jù)2023年7月14日外交部例行記者會(huì)，外交部發(fā)言人汪文斌表示中國(guó)政府部門幾乎每天都在遭受海量的網(wǎng)絡(luò)攻擊，其中大多數(shù)源頭都來自美國(guó)。同時(shí)根據(jù)北京奇安盤古實(shí)驗(yàn)室獲取的一份報(bào)告，核心成員來自于歐洲、北美地區(qū)的黑客組織AgainstTheWest將中國(guó)作為主要攻擊目標(biāo)，對(duì)我國(guó)瘋狂實(shí)施網(wǎng)絡(luò)攻擊、數(shù)據(jù)竊取和披露炒作活動(dòng)，對(duì)我國(guó)的網(wǎng)絡(luò)安全、數(shù)據(jù)安全構(gòu)成了嚴(yán)重危害。我們認(rèn)為在國(guó)際關(guān)系不確定性增強(qiáng)的大背景下，網(wǎng)絡(luò)空間正在成為大國(guó)間博弈的重要戰(zhàn)場(chǎng)，對(duì)于敏感數(shù)據(jù)、關(guān)鍵信息基礎(chǔ)設(shè)施、以及網(wǎng)絡(luò)意識(shí)形態(tài)的監(jiān)管和保護(hù)愈發(fā)重要。
大模型賦能行業(yè)降本增效，同時(shí)催生新場(chǎng)景下的安全防護(hù)需求
一方面，2023年3月28日，微軟發(fā)布人工智能賦能的安全分析工具——SecurityCopilot，將OpenAI的大語(yǔ)言模型GPT-4與來自微軟的安全相關(guān)模型融合在一起，為用戶提供類ChatGPT的助理功能，拉開全球網(wǎng)絡(luò)安全行業(yè)顛覆的序幕。與此同時(shí)，國(guó)內(nèi)多家安全廠商正在推進(jìn)在AI領(lǐng)域的布局，深信服5月18日率先發(fā)布自研安全大模型安全GPT（安全GPT），未來更多具有大模型屬性的安全產(chǎn)品落地可期，有望推動(dòng)網(wǎng)安產(chǎn)業(yè)變革與發(fā)展。
另一方面，AI大模型的涌現(xiàn)伴隨著大量數(shù)據(jù)的訓(xùn)練、調(diào)用，存在數(shù)據(jù)非法獲取和信息泄露的風(fēng)險(xiǎn)，而大模型對(duì)外開放API的過程中，隨著開放的API接口增多，也可能導(dǎo)致暴露的安全問題增大，大模型場(chǎng)景下有望進(jìn)一步催生以數(shù)據(jù)安全、API安全、以及云安全為代表的安全需求。
行業(yè)內(nèi)部分公司中報(bào)預(yù)期樂觀，利潤(rùn)側(cè)改善拐點(diǎn)顯現(xiàn)
根據(jù)已披露2023年半年報(bào)預(yù)告的公司情況來看，啟明星辰、電科網(wǎng)安、格爾軟件預(yù)計(jì)2023年上半年歸母凈利潤(rùn)分別實(shí)現(xiàn)同比178%、23%、17%增長(zhǎng)（參考業(yè)績(jī)預(yù)告下限）。尤其啟明星辰2023Q2預(yù)計(jì)扣非歸母凈利潤(rùn)0.15-0.25億元，實(shí)現(xiàn)扭虧為盈，且毛利水平也實(shí)現(xiàn)同比改善。
此外，天融信、吉大正元預(yù)計(jì)2023年上半年歸母凈利潤(rùn)分別同比下降3%、28%（參考業(yè)績(jī)預(yù)告下限），相較于2022年上半年利潤(rùn)下滑幅度而言大幅改善。尤其根據(jù)天融信公告，公司2023Q2毛利率相較于2023Q1增長(zhǎng)明顯，基本恢復(fù)到上年同期水平，且期間費(fèi)用率同比下降，人均創(chuàng)收提升明顯。
2023護(hù)網(wǎng)啟動(dòng)在即，有望拉動(dòng)行業(yè)下半年訂單增長(zhǎng)
部分地區(qū)以地方政府為主要組織方的網(wǎng)絡(luò)安全攻防實(shí)戰(zhàn)演習(xí)已先行啟動(dòng)，如廣西、南平、南京已分別于6月或7月啟動(dòng)。根據(jù)以往經(jīng)驗(yàn)，我們預(yù)計(jì)全國(guó)護(hù)網(wǎng)行動(dòng)有望在Q3啟動(dòng)，有望對(duì)行業(yè)內(nèi)訂單增長(zhǎng)起到一定拉動(dòng)作用。
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風(fēng)險(xiǎn)提示
相關(guān)產(chǎn)品研發(fā)和落地技術(shù)不及預(yù)期、行業(yè)政策落地不及預(yù)期、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇、宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境發(fā)生重大變化
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