>> 國泰君安期貨-股指對沖周報-231103
| 上傳日期: |
2023/11/3 |
大?。?/td>
| 716KB |
| 格式: |
pdf 共6頁 |
來源: |
國泰君安期貨 |
| 評級: |
-- |
作者: |
虞堪,李宏磊 |
| 下載權(quán)限: |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
上證指數(shù)于上周收復(fù)3000點后,本周在3000點上方窄幅波動,期間再現(xiàn)高開低走行情。周線級別來看,50、300、500和1000指數(shù)周線分別上漲0.91%、0.61%、0.33%和0.95%。A股成交量短暫回歸萬億后再次逐漸回落至8000億元附近,同時外資最高單日凈買入71億元,為9月末以來首次,整周外資實現(xiàn)凈買入5.56億元。本周影響行情的驅(qū)動較少,未對行情產(chǎn)生較大影響。國內(nèi)PMI數(shù)據(jù)受季節(jié)性因素及內(nèi)生動能偏弱影響,環(huán)比回落。中央金融工作會議召開,從全局高度為下一階段中國金融工作確定了頂層設(shè)計和總體規(guī)劃。海外方面,美聯(lián)儲首次連續(xù)兩次暫停加息,市場下調(diào)12月加息預(yù)期,10年美債收益率明顯下降。另外近期中美關(guān)系出現(xiàn)持續(xù)利多,可繼續(xù)關(guān)注11月中旬的舊金山APEC峰會兩國互動情況。基差方面,近期在匯金增持和公募自購潮之下,300ETF規(guī)模上升較快,但基差有所下行,期現(xiàn)套利交易可能有所增強。各品種當(dāng)季合約年化基差率較上周五收盤基本不變,當(dāng)前IH和IF當(dāng)季合約年化升水仍在3%左右,IC和IM年化貼水分別約1.3%和2.7%。同時期限結(jié)構(gòu)遠端較高,可考慮期限偏長的合約持倉。 本周IH日均成交量49836手,較前周環(huán)比下降22.6%,持倉量129420手,較前周環(huán)比下降4.4%;本周IF日均成交量84676手,較前周環(huán)比下降25.4%,持倉量273593手,較前周環(huán)比下降1.4%;本周IC日均成交量63495手,較前周環(huán)比下降26.7%,持倉量303776手,較前周環(huán)比下降0.7%;本周IM日均成交量67087手,較前周環(huán)比下降21.8%,持倉量230929手,較前周環(huán)比上升1.9%。
|
|