>> 國金證券-基礎(chǔ)化工行業(yè)周報：谷歌推出大模型Gemini，繼續(xù)看好AI材料-231209
| 上傳日期： |
2023/12/10 |
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| 3851KB |
| 格式： |
pdf 共25頁 |
來源： |
國金證券 |
| 評級： |
買入 |
作者： |
陳屹,楊翼滎,王明輝 |
| 行業(yè)名稱： |
化工 |
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本周化工市場綜述
AI方面，本周行業(yè)變化不小，包括谷歌推出大模型Gemini、AMD發(fā)布MI300X加速器、聯(lián)想在首屆AIPC產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新論壇表示在持續(xù)向AIPC押注，該行業(yè)生態(tài)有望逐步形成閉環(huán)，我們繼續(xù)看好AI材料-高頻高速樹脂。農(nóng)業(yè)方面，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部發(fā)布公告，37個轉(zhuǎn)基因玉米品種和14個轉(zhuǎn)基因大豆品種獲審定通過。半導(dǎo)體方面，全球第四大儲存型NANDFlash供應(yīng)商西部數(shù)據(jù)發(fā)出漲價通知信，繼續(xù)看好存儲材料的投資機會。市場方面，本周申萬化工指數(shù)下跌2.32%，跑贏滬深300指數(shù)0.08%。標(biāo)的方面，部分新能源化工材料及有邊際變化的標(biāo)的表現(xiàn)較強，前期表現(xiàn)較強的主題標(biāo)的有所承壓。估值方面，本周PB歷史分位數(shù)為16%，PE歷史分位數(shù)為44%，PB歷史分位數(shù)進一步逼近歷史低位。產(chǎn)品價格方面，經(jīng)歷了前期的弱補庫，需求回歸，化工品價格表現(xiàn)平平。投資方面，我們繼續(xù)看好電子材料及半導(dǎo)體材料。
本周大事件
大事件一：AMD發(fā)布MI300X加速器，稱其為性能最高的芯片，擁有超過1500億個晶體管；新芯片的內(nèi)存是英偉達H100芯片的2.4倍。新款芯片在（大語言模型）訓(xùn)練方面的性能與英偉達H100芯片相當(dāng)；相比英偉達競品，MI300運行AI模型的速度更快。
大事件二：谷歌稱，有Gemini高級推理能力，回答難題時“考慮得更仔細”；Gemini Nano手機電腦版周三可用，更強大版Gemini Pro周三起支持聊天機器人Bard、下周面向云客戶，最強大版Gemini Ultra明年推行、支持Bard；32種行業(yè)指標(biāo)測試中，Gemini有30種遙遙領(lǐng)先GPT-4；Gemini為原生多模態(tài)模型，支持文本和圖像的服務(wù)，速度更快、效率更高，在谷歌更高性能云芯片TPU v5p訓(xùn)練，谷歌搜索明年融入Gemini功能。
大事件三：12月7日，首屆AIPC產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新論壇將在北京聯(lián)想總部舉辦。聯(lián)想集團副總裁王傳東表示未來大模型的存在形態(tài)應(yīng)該是“混合AI的框架體系”。而作為承載大模型的終端，則需要滿足四大特點:擁有強大的本地知識庫和算力支持自然語言交互、支持混合AI算力、能夠擁有一個個人模型。要能夠同時滿足這幾大特點，聯(lián)想在持續(xù)向AIPC押注。
大事件四：全球第四大儲存型NANDFlash供應(yīng)商西部數(shù)據(jù)發(fā)出漲價通知信，預(yù)期未來幾季NAND芯片產(chǎn)品價格累計漲幅上看55%。
大事件五：12月7日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部發(fā)布公告，37個轉(zhuǎn)基因玉米品種和14個轉(zhuǎn)基因大豆品種獲審定通過其中包括隆平高科子公司聯(lián)創(chuàng)種業(yè)、巡天農(nóng)業(yè)、惠民農(nóng)業(yè)旗下共計8款轉(zhuǎn)基因玉米品種，登海種業(yè)2款轉(zhuǎn)基因玉米品種，以及大北農(nóng)旗下5款轉(zhuǎn)基因大豆品種。這標(biāo)志著上述轉(zhuǎn)基因玉米、大豆品種擁有了合法身份，正式迎來商業(yè)化。
大事件六：外媒：美國發(fā)布電動汽車稅收減免擬議新規(guī)則，限制中國企業(yè)。據(jù)環(huán)球網(wǎng)，法新社、路透社等多家外媒12月1日報道，美國政府當(dāng)天發(fā)布關(guān)于電動汽車稅收減免的擬議新規(guī)則，對何種電動汽車有資格享受稅收減免待遇進行說明，并對電動汽車生產(chǎn)商從中國或其他競爭對手國家采購電池材料作出限制。
大事件七：12月4日，中國銀行發(fā)布消息稱，近期與綠城集團、龍湖集團、萬科集團等多家混合所有制及民營房企，圍繞深化銀企合作、金融助力房地產(chǎn)市場發(fā)展進行了交流。
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