久久一日本道色综合久久_国产最爽的av片在线观看_精品成人Av一区二区三区_94久久国产乱子伦精品免费_国产三级网站在线观看_和女邻居做爰在线观看_wymfw最新免费_国产强奷在线免费阅读_95在线观看视频

臺(tái)積電CoWoS再次追單，預(yù)期產(chǎn)能再度上修。MoneyDJ報(bào)道，臺(tái)積電24年3月對(duì)CoWoS設(shè)備廠再次啟動(dòng)新一波追單，此前臺(tái)積電曾在2023年4月重啟CoWoS設(shè)備下單，第二、三波追加分別落在23年6月、10月，24年3月將有新一波的積極追單。市場(chǎng)此前的預(yù)期為2024年底臺(tái)積電CoWoS月產(chǎn)能將達(dá)到3.2萬(wàn)~3.5萬(wàn)片，如今預(yù)期或超4萬(wàn)片，預(yù)期產(chǎn)能差達(dá)14%~25%。另外，在AMD之后，蘋(píng)果也規(guī)劃導(dǎo)入SoIC制程，目前正小量試產(chǎn)中，臺(tái)積電持續(xù)上修產(chǎn)能規(guī)劃，23年底SoIC月產(chǎn)能約2,000片，目標(biāo)24年底達(dá)近6,000片，2025年月產(chǎn)能或翻倍，達(dá)1.4~1.5萬(wàn)片。我們認(rèn)為先進(jìn)封裝需求持續(xù)牽引，臺(tái)積電及國(guó)內(nèi)先進(jìn)封裝供應(yīng)商擴(kuò)產(chǎn)潮仍將持續(xù)。
　　海外相關(guān)龍頭AI指引樂(lè)觀：1）英偉達(dá)：在NVIDIAHopper GPU計(jì)算平臺(tái)以及InfiniBand的推動(dòng)下，F(xiàn)Y24Q4數(shù)據(jù)中心收入達(dá)184億美元，創(chuàng)歷史新高，QoQ+27%，YoY+409%，Hopper系列依舊處于供不應(yīng)求狀態(tài)，汽車(chē)、醫(yī)療保健、金融領(lǐng)域應(yīng)用領(lǐng)先，預(yù)計(jì)24年推理部分至少增長(zhǎng)40%；2）博通：公司預(yù)計(jì)2024年AI芯片收入中約70億美元將來(lái)自幫助兩家主要客戶(hù)設(shè)計(jì)定制AI芯片，并將24年AI收入在半導(dǎo)體板塊占比的指引從25%提升至35%；3）美滿(mǎn)：公司表示人工智能是2024財(cái)年數(shù)據(jù)中心增長(zhǎng)的關(guān)鍵驅(qū)動(dòng)力，占公司總收入的10%以上（23財(cái)年占比為3%），遠(yuǎn)高于公司最初的預(yù)測(cè)。
　　國(guó)產(chǎn)供應(yīng)鏈?zhǔn)崂恚?br>　　1）封測(cè)廠：積極布局先進(jìn)封裝技術(shù)，產(chǎn)品+客戶(hù)雙線(xiàn)推進(jìn)。建議關(guān)注長(zhǎng)電科技、通富微電、甬矽電子。
　　2）封測(cè)設(shè)備：國(guó)產(chǎn)替代走向深水區(qū)，后道設(shè)備新品進(jìn)度喜人。建議關(guān)注新益昌、長(zhǎng)川科技、芯碁微裝、拓荊科技、芯源微、華海清科、中微公司、盛美上海。
　　3）封測(cè)材料：國(guó)產(chǎn)化空間巨大，技術(shù)壁壘高企，疊加長(zhǎng)驗(yàn)證周期鑄就優(yōu)質(zhì)競(jìng)爭(zhēng)格局。建議關(guān)注興森科技、鼎龍股份、雅克科技、華海誠(chéng)科、天承科技、艾森股份。
　　風(fēng)險(xiǎn)提示：新技術(shù)研發(fā)進(jìn)展不及預(yù)期、中美貿(mào)易摩擦、下游需求不及預(yù)期