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實現(xiàn)歸屬母公司凈利潤8.17 億元，同比增長29%，基本符合預期。
    防偽稅控業(yè)務推進加速，全年高速增長概率較大。2015 年上半年，對公司利潤貢獻較多的防偽稅控業(yè)務收入同比增長72%，原因為2015 年推行的防偽稅控升級系統(tǒng)首次要求小規(guī)模納稅人開始使用。非稅業(yè)務增長較慢，原因為多類新業(yè)務開拓尚在投入期。增值稅退稅確認季節(jié)性因素使營業(yè)外收入較快增長。值得注意的是，2014 年下半年國稅總局要求稅控設備從每套1416 元的金稅卡、IC 卡、金稅盤、報稅盤變成每套720 元的金稅盤、報稅盤，導致2014年下半年每股EPS 為0.56 元，低于2014 年上半年每股EPS0.68 元。而2015 年下半年預計營改增將擴大到體量巨大的生活性服務業(yè)、金融服務業(yè)、房地產業(yè)與建筑業(yè)，且推行相對于小規(guī)模納稅人購買更具有強制性，預計2015 年全年公司將實現(xiàn)高速增長。
    經營現(xiàn)金流改善，各項指標顯示業(yè)績增長潛力。2015 年上半年公司經營活動現(xiàn)金流凈額為3.86 億元，同比增長7.8 倍，二季度單季經營現(xiàn)金流凈額為14 億元，去年同期為3.8 億元。
    公司應收賬款、預收賬款、預付賬款增長均大于50%，各項指標表明公司在未來增長有望進一步加速。
    用戶、數據、渠道優(yōu)勢更加深厚，核心應用已形成商業(yè)模式。公司在中報中提到電子發(fā)票全面布局，收單業(yè)務快速覆蓋，物聯(lián)網業(yè)務出現(xiàn)突破性進展，這些都為航天信息積累了更深厚的用戶、數據、渠道基礎，設計優(yōu)質應用將優(yōu)勢變現(xiàn)將是公司未來的方向。目前核心應用已形成商業(yè)模式，在企業(yè)財稅信息方面，航天信息與建設銀行北京分行的合作已進入度測試階段并在類征信公司中率先產生流水，預計未來將在征信方面有大的突破。在跨境電商通關方面，航天信息已與對俄羅斯、對蒙古等最重要口岸簽訂合作協(xié)議，未來將全面鋪開跨境電商通關系統(tǒng)。而結合政府端系統(tǒng)所進行的物聯(lián)網與供深應鏈金融服務是巨大金礦，業(yè)務一但推行將快速產生利潤。
    維持盈利預測，維持“買入”評級。預計2015-2017 年收入分別為255、312 和337 億元，凈利潤分別為17.2、21.6 和32.6 億元，每股收益分別為1.86、2.34 和3.53 元，維持“買入”評級。