>> 華泰證券-科技行業(yè)專題研究：英偉達算力新品發(fā)布，關(guān)注AI產(chǎn)業(yè)鏈-230813
| 上傳日期： |
2023/8/13 |
大?。?/td>
| 2232KB |
| 格式： |
pdf 共21頁 |
來源： |
華泰證券 |
| 評級： |
增持 |
作者： |
黃樂平,王興 |
| 下載權(quán)限： |
此報告為加密報告 |
|
|
本周觀點
市場方面，8月7日~8月11日通信（申萬）指數(shù)下跌6.26%，同期滬深300下跌3.39%，創(chuàng)業(yè)板指下跌3.37%。2023年8月8日，在SIGGRAPH大會上，英偉達圍繞生成式AI發(fā)布了一系列引人注目的新品，包括用于生成式AI的GH200超級芯片平臺、以及搭載全新L40SGPU的OVX服務(wù)器等，為生成式AI的進一步發(fā)展和應(yīng)用注入了強勁的動力，我們認為在AI算力不斷升級的趨勢下，以ICT設(shè)備、光模塊為代表的AI產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新的增長空間。建議關(guān)注：中國移動、中國電信、中國聯(lián)通、中興通訊、中際旭創(chuàng)、新易盛、天孚通信、上海瀚訊、紫光股份、銳捷網(wǎng)絡(luò)、美格智能、海格通信。
周專題：英偉達算力新品發(fā)布，關(guān)注AI產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展機遇
8月8日，在SIGGRAPH大會上，英偉達圍繞生成式AI發(fā)布了一系列引人注目的新品，包括用于生成式AI的GH200超級芯片平臺、AIWorkbench、AIEnterprise 4.0、全新RTX工作站、通過生成式AI和OpenUSD升級的Omniverse、以及搭載全新L40SGPU的OVX服務(wù)器。同時，英偉達宣布與世界頂級AI開源社區(qū)Hugging Face展開合作，把生成式AI必備的超級計算能力交付給全球數(shù)百萬開發(fā)者，為構(gòu)建大模型和AI應(yīng)用提供支持，給AIGC的進一步發(fā)展和應(yīng)用注入了強勁的動力。我們認為在AI算力不斷升級的趨勢下，以ICT設(shè)備、光模塊為代表的AI產(chǎn)業(yè)鏈有望迎來新的增長空間。
華為2023上半年營收3109億，六大業(yè)務(wù)發(fā)展穩(wěn)健
據(jù)通信產(chǎn)業(yè)網(wǎng)8月11日報道，華為發(fā)布2023年上半年經(jīng)營業(yè)績，2023年上半年，華為實現(xiàn)銷售收入3109億元，同比增長3.1%，凈利潤率15.0%。具體到各業(yè)務(wù)領(lǐng)域，華為ICT基礎(chǔ)設(shè)施業(yè)務(wù)收入為1672億元，終端業(yè)務(wù)收入為1035億元，云計算業(yè)務(wù)收入為241億元，數(shù)字能源業(yè)務(wù)收入為242億元，智能汽車解決方案業(yè)務(wù)收入為10億元。華為抓住數(shù)字化、智能化和低碳化的發(fā)展趨勢，在根技術(shù)上加強投入，聚焦為客戶和伙伴創(chuàng)造價值，2023年上半年ICT基礎(chǔ)設(shè)施業(yè)務(wù)保持穩(wěn)健，終端收入實現(xiàn)增長，數(shù)字能源和云業(yè)務(wù)實現(xiàn)良好增長，智能汽車增量部件競爭力持續(xù)提升。
三大運營商營收利潤雙增長，5G行業(yè)應(yīng)用表現(xiàn)亮眼
據(jù)通信產(chǎn)業(yè)網(wǎng)8月12日報道，三大運營商上半年營收總和達9,155.14億元，同比增長7.4%，凈利潤總和達1,087.17億元，同比增長9.1%，營收、利潤均創(chuàng)下近年來新高。三大運營商在5G行業(yè)應(yīng)用方面取得亮眼成績，中國電信新簽約5G 2B商用項目約6000個，同比增長近80%。中國聯(lián)通5G行業(yè)應(yīng)用累計項目數(shù)超過2萬個，5G虛擬專網(wǎng)累計服務(wù)客戶數(shù)超過5800個，5G行業(yè)簽約金額達到62億元。中國移動累計簽約5G行業(yè)商用案例超2.5萬個，上半年帶動DICT項目簽約金額達到209億元，同比增長28%；5G專網(wǎng)收入達到25.1億元，同比增長69.7%。
IDC：天翼云保持中國政務(wù)公有云基礎(chǔ)設(shè)施市場第一，穩(wěn)居行業(yè)龍頭地位
據(jù)C114網(wǎng)8月7日報道，IDC發(fā)布《中國政務(wù)云市場份額，2022：公有云基礎(chǔ)設(shè)施》，報告顯示，2022年政務(wù)公有云基礎(chǔ)設(shè)施市場規(guī)模為92.5億元人民幣，同比增長38.7%。其中，中國電信天翼云保持中國政務(wù)公有云基礎(chǔ)設(shè)施市場第一，穩(wěn)居行業(yè)龍頭地位。截至目前，天翼云已承載20余個省級政務(wù)云、300余個地市級政務(wù)云，參與1000多個智慧城市項目建設(shè)。
風(fēng)險提示：中美貿(mào)易摩擦加??；云廠商資本開支投入不及預(yù)期；5G發(fā)展不及預(yù)期。
|
|
