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>> 光大證券-基金市場與ESG產(chǎn)品周報:新能源主題基金表現(xiàn)亮眼,港股ETF資金顯著流入-251110
上傳日期:   2025/11/11 大?。?/td>   2606KB
格式:   pdf  共23頁 來源:   光大證券
評級:   -- 作者:   祁嫣然,馬元心
下載權限:   此報告為加密報告
市場表現(xiàn)綜述:大類資產(chǎn)方面,本周(下文如無特殊說明,本周均指代2025.11.3-2025.11.7)國內權益市場指數(shù)震蕩分化,上證綜指上漲1.08%。行業(yè)方面,本周電力設備、煤炭、石油石化行業(yè)漲幅居前,美容護理、計算機、醫(yī)藥生物行業(yè)跌幅居前?;鹗袌龇矫?,本周主被動權益基金表現(xiàn)分化,股票指數(shù)型基金維持正收益。
  基金產(chǎn)品發(fā)行情況:本周新基市場熱度較高,國內市場新成立基金48只,合計發(fā)行份額為265.0億份。其中混合型基金10只、股票型基金21只、債券型基金14只、國際(QDII)基金2只、貨幣市場型基金1只。全市場新發(fā)行基金37只,從類型來看,股票型基金17只、混合型基金10只、FOF基金5只、債券型基金5只。
  基金產(chǎn)品表現(xiàn)跟蹤:長期行業(yè)主題基金指數(shù)表現(xiàn)來看,本周新能源主題基金表現(xiàn)占優(yōu),醫(yī)藥主題基金回撤明顯。截至2025年11月7日,新能源、金融地產(chǎn)、周期、行業(yè)輪動、行業(yè)均衡、TMT、國防軍工、消費、醫(yī)藥主題基金本周漲跌幅分別為3.41%、1.24%、1.20%、0.41%、0.27%、-0.06%、-0.45%、-1.22%、-4.73%。
  ETF市場跟蹤:本周國內股票ETF資金呈現(xiàn)凈流出,各類寬基ETF受被動資金減倉,以恒生科技為代表的港股ETF資金顯著流入。股票型ETF本周收益中位數(shù)為0.43%,資金凈流出90.64億元。港股ETF本周收益中位數(shù)為-1.03%,資金凈流入181.22億元??缇矱TF本周收益中位數(shù)為-2.18%,資金凈流入18.52億元。商品型ETF本周收益中位數(shù)為-0.38%,資金凈流入18.14億元。
  寬基ETF方面,本周綜合主題ETF資金凈流出規(guī)模相對較低,合計流出2.75億元。行業(yè)ETF方面,本周金融地產(chǎn)主題ETF資金凈流入明顯,合計流入55.69億元。
  基金倉位高頻監(jiān)控:主動偏股基金倉位高頻估測結果顯示本周主動偏股基金倉位相較上周下降0.11pcts。從行業(yè)配置動向看,家用電器、汽車、電子等行業(yè)獲資金增配,傳媒、銀行、紡織服飾等行業(yè)遭資金減持。
  ESG金融產(chǎn)品跟蹤:本周新發(fā)行綠色債券19只,已發(fā)行規(guī)模合計391.02億元。國內綠色債券市場穩(wěn)步發(fā)展,截至2025年11月7日,綠色債券市場累計發(fā)行規(guī)模合計4.95萬億元,發(fā)行數(shù)量合計4267只。
  基金表現(xiàn)方面,主動權益型、股票被動指數(shù)型、債券型ESG基金本周凈值漲跌幅中位數(shù)分別為1.19%、2.35%、0.00%。清潔能源、碳中和、環(huán)保產(chǎn)業(yè)等主題基金表現(xiàn)明顯占優(yōu)。截至2025年11月7日,國內基金市場存量ESG基金共213只,規(guī)模合計1538.30億元。
  風險提示:報告數(shù)據(jù)均來自于歷史公開數(shù)據(jù)整理分析,存在失效的風險;歷史業(yè)績不代表未來;基于定量模型測算基金倉位結果,和實際倉位存在差異。
  
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