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>> 中信建投-宏觀資產(chǎn)配置(基金投資)周報(bào):港股基金收漲,基金股票倉位提升-221114
上傳日期:   2022/11/14 大?。?/td>   3134KB
格式:   pdf  共24頁 來源:   中信建投
評(píng)級(jí):   -- 作者:   黃文濤,顧韡
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貨幣市場:本周(2022年11月7日-2022年11月11日,下同)央行投放量330億元,回籠量1130億元,實(shí)現(xiàn)凈回籠800億元。全周來看,銀行間市場質(zhì)押式回購隔夜、7天、14天、21天和1個(gè)月的銀行間質(zhì)押回購利率分別變動(dòng)27.82BP、16.93BP、17.76BP、21.33BP和25.17BP至1.7523%、1.8485%、1.888%、1.9741%和1.9759%。
  債券市場:利率債,本周利率債收益率普遍上行。城投債,本周城投債收益率普遍上行。企業(yè)債,本周企業(yè)債收益率普遍上行。二級(jí)資本債,本周二級(jí)資本債收益率普遍上行。美債,收益率普遍下行,10年期美債利率下行35BP至3.82%。可轉(zhuǎn)債,本周中證轉(zhuǎn)債指數(shù)下降0.12%,估值方面,可轉(zhuǎn)債加權(quán)轉(zhuǎn)股溢價(jià)率、算術(shù)平均轉(zhuǎn)股溢價(jià)率、加權(quán)隱含波動(dòng)率和算術(shù)平均隱含波動(dòng)率分別變動(dòng)-2.05%、-1.16%、0.12%和-0.18%(絕對(duì)水平)至46.88%、49.85%、28.69%、40.49%,所處歷史分位數(shù)水平(2020年1月1日至今)分別為93.80%、84.58%、81.84%和91.93%。
  權(quán)益市場:國內(nèi)權(quán)益市場方面,本周滬深300、中證500、上證50、創(chuàng)業(yè)板、科創(chuàng)50指數(shù)漲跌幅分別為0.56%、0.08%、2.02%、-1.87%和-4.62%。風(fēng)格方面,本周中信金融、周期、消費(fèi)、成長、穩(wěn)定指數(shù)漲跌幅分別為4.12%、0.87%、0.9%、-2.01%和1.08%。行業(yè)方面,本周總市值加權(quán)平均漲幅前五的行業(yè)分別是房地產(chǎn)、建筑材料、輕工制造、傳媒和鋼鐵,漲幅分別為10.27%、5.55%、4.52%、4.50%和4.12%;漲幅前五的行業(yè)分別是通信、汽車、電子、國防軍工和電力設(shè)備,跌幅分別為-1.43%、-2.34%、-3.01%、-3.62%和-3.68%。海外股票指數(shù)方面,納斯達(dá)克、標(biāo)普500、道瓊斯工業(yè)、日經(jīng)225、法國CAC40、英國富時(shí)100和德國DAX指數(shù)漲跌幅分別為8.1%、5.9%、4.15%、3.91%和2.78%、-0.23%和5.68%。美國市場,本周行業(yè)漲跌幅從高至低排名為信息技術(shù)、通信、材料、房地產(chǎn)、可選消費(fèi)、金融、工業(yè)、必須消費(fèi)、能源、醫(yī)療和公共事業(yè)。
  周度基金平均收益率從高至低分別為:港股基金、指數(shù)增強(qiáng)型基金、純債基金、混合債券基金、股票中性基金、轉(zhuǎn)債基金、FOF及量化基金和主動(dòng)權(quán)益基金。
  風(fēng)險(xiǎn)提示:新冠病毒變異品種對(duì)經(jīng)濟(jì)沖擊超預(yù)期;政策不及預(yù)期;模型失效風(fēng)險(xiǎn);基金業(yè)績回顧所得結(jié)論不可線性外推。
  
  
 
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