>> 招商證券-債市讀心術(shù)周度跟蹤-230616
| 上傳日期： |
2023/6/17 |
大?。?/td>
| 338KB |
| 格式： |
pdf 共5頁 |
來源： |
招商證券 |
| 評級： |
-- |
作者： |
尹睿哲,劉冬 |
| 下載權(quán)限： |
此報告為加密報告 |
|
|
利率擇時模型信號：看多。趨勢信號由2023年4月10日開始看多，波動信號由2023年3月2日開始看多，模型總體看多。本信號為量化模型客觀運(yùn)行結(jié)果（具體算法參見《債市博弈論（一）：讀懂“價格語言”》），謹(jǐn)供參考。
公募基金久期高位小幅續(xù)升。6月12日至6月16日，公募基金久期上升0.01至2.84，處于過去三年96%分位，續(xù)創(chuàng)年內(nèi)新高。
機(jī)構(gòu)分歧程度繼續(xù)下降。6月12日至6月16日，招商久期分歧指數(shù)下降至0.42，處于過去三年5%分位，創(chuàng)年內(nèi)新低。（久期計算方法詳見報告《如何跟蹤“市場久期”？——基于“比值法的模型構(gòu)造”》，《再議“市場久期”——基于“成分法”的模型構(gòu)建》）。
風(fēng)險提示：統(tǒng)計遺漏，模型失效
|
|
