>> 中信證券-每周行業(yè)動態(tài)一覽-230611
| 上傳日期： |
2023/6/13 |
大小： |
351KB |
| 格式： |
pdf 共2頁 |
來源： |
中信證券 |
| 評級： |
-- |
作者： |
裘翔,李世豪,楊家驥 |
| 下載權限： |
此報告為加密報告，僅限高級會員查看 |
|
|
光伏
此前根據(jù)企業(yè)公布的產(chǎn)能規(guī)劃，預計2023年TOPCon電池新增產(chǎn)能規(guī)模將超過150GW，但目前來看，TOPCon電池產(chǎn)能的釋放或不及預期。我們認為其中的原因主要是工藝成熟度還需要繼續(xù)提升。TOPCon電池和PERC電池在工藝上主要是硼擴散和氧化層制備等差異，其中遂穿氧化層和Poly層制備的均勻度和厚度會對轉(zhuǎn)化效率產(chǎn)生一定的影響，需要不斷地試驗實現(xiàn)工藝的成熟。而其中較早推動研發(fā)和生產(chǎn)的企業(yè)具備一定的領先優(yōu)勢，其盈利情況或也將好于預期，我們建議關注領先的電池企業(yè)、設備企業(yè)和材料企業(yè)。
風電
風電裝機加速推動塔筒樁基行業(yè)高景氣，海風業(yè)務占比大、產(chǎn)能布局和投產(chǎn)節(jié)奏加速的海風業(yè)務起量的企業(yè)有望受益，同時國際訂單獲取能力和全球業(yè)務拓展能力較為突出的塔筒企業(yè)也有望受益海外需求快速增長迎來海外訂單放量。
儲能
2023年6月7日，上海充換電展開幕，主流設備、運營商均有參展。從技術趨勢上看，設備廠商普遍推出480kW及以上的針對新能源汽車超快充的充電堆產(chǎn)品，實現(xiàn)充電速度和電網(wǎng)沖擊之間的平衡。在競爭日益激烈的情況下，國內(nèi)企業(yè)積極謀求出海，中短期內(nèi)以小功率直流樁和交流樁作為主要抓手。新能源汽車用戶對直流快充需求明確，疊加充電對電網(wǎng)沖擊增長，車網(wǎng)互動成為大勢所趨。建議關注布局大功率柔性充電堆、充電及微網(wǎng)EPC企業(yè)、充電運營商、充電模塊企業(yè)等。
風險因素：疫情影響超預期；中美科技、貿(mào)易和金融領域摩擦加??；國內(nèi)政策力度/執(zhí)行進度及經(jīng)濟復蘇進度不及預期；海內(nèi)外宏觀流動性超預期收緊；俄烏沖突進一步升級。
|
|
