>> 華安證券-戰(zhàn)略科技(計算機)行業(yè)周報：提前布局下一個主題與把握白馬標的的每一次調整-230205
| 上傳日期： |
2023/2/6 |
大?。?/td>
| 909KB |
| 格式： |
pdf 共14頁 |
來源： |
華安證券 |
| 評級： |
增持 |
作者： |
尹沿技,王奇玨 |
| 行業(yè)名稱： |
計算機 |
| 下載權限： |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
2023年以來，計算機板塊主題輪動，且賺錢效應明顯，較為有熱度的主題包括信創(chuàng)、數(shù)字要素。本周chatGPT引起熱烈討論，同時，江蘇省人民政府發(fā)布《江蘇省數(shù)字人民幣試點工作方案》重燃數(shù)字人民幣關注度。
我們認為，如何把握下一步的投資機會來自兩個方面：1）提前布局下一個主題；2）把握白馬標的的每一次調整。
華為超融合+發(fā)布會，或引發(fā)華為產業(yè)鏈主題投資
華為將于下周三(2月8日)在線上舉辦2023年首個大會——超融合+戰(zhàn)略暨新品發(fā)布會，大會，預計將發(fā)布“超融合+”戰(zhàn)略及鯤鵬超融合、藍鯨應用商城、OceanStor計算型存儲等系列新品。
華為是國內最早一批進軍超融合市場的廠商，早在2012年便推出了超融合基礎設施FusionCube9000。國內同樣布局超融合產品的企業(yè)包括紫光股份（旗下新華三）、深信服，海外廠商包括nutanix等。
整個鯤鵬通用計算平臺，包含基于鯤鵬處理器的TaiShan服務器、鯤鵬主板及開發(fā)套件；軟件廠商基于open歐拉開源OS以及配套的數(shù)據(jù)庫、中間件等平臺軟件發(fā)展應用軟件和服務。鯤鵬超融合的推出，將進一步助理鯤鵬生態(tài)的發(fā)展，進一步完善行業(yè)解決方案。
從整個鯤鵬的生態(tài)來看，相關參與標的包括：神州數(shù)碼（鯤鵬服務器）、軟通動力（open歐拉操作系統(tǒng)發(fā)行版）、潤和軟件（open歐拉操作系統(tǒng)發(fā)行版）、誠邁科技（open歐拉操作系統(tǒng)發(fā)行版）、海量數(shù)據(jù)（高斯數(shù)據(jù)庫）。
全面注冊制推進，以恒生為首的證券it實質性受益
全面注冊制文件發(fā)布，在券商端改造涉及：1）經紀業(yè)務運營平臺系統(tǒng)、統(tǒng)一適當性平臺系統(tǒng)、云贏投資贏家移動理財終端、融資融券系統(tǒng)、機構經紀系統(tǒng)、風險監(jiān)控系統(tǒng)、資管投資交易管理系統(tǒng)、估值系統(tǒng)等。2）手機證券交易軟件。相關標的包括恒生電子、金證股份、頂點軟件、財富趨勢、同花順等公司。歷史來看，每一輪的證券交易規(guī)則變化，除了對相關公司的業(yè)績帶來彈性外，對于市場情緒影響更大。今年來，從證券公司IT投入占比要求提升，到全面注冊制，政策端信號明確：金融行業(yè)無論是制度創(chuàng)新、技術創(chuàng)新都在持續(xù)推進。我們認為是對證券IT公司發(fā)展的積極信號。
風險提示
1）疫情反復降低企業(yè)信息化支出；
2）財政與貨幣政策低于預期；
3）供應鏈波動加大，影響科技產業(yè)發(fā)展
|
|
