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>> 國泰君安-FOF基金跟蹤周報(2023年第24期):公募FOF中另類投資基金的配置比例較低-230911
上傳日期:   2023/9/12 大小:   3332KB
格式:   pdf  共15頁 來源:   國泰君安
評級:   -- 作者:   張思宇
下載權限:   此報告為加密報告
不同投資類型FOF業(yè)績跟蹤
  近1周,市場小幅回調,FOF基金業(yè)績波動幅度收窄。偏股混合型FOF、股票型FOF、偏股基金指數、中證800分別上漲-0.17%、-0.99%、-1.17%、-1.20%。
  不同風險收益特征FOF業(yè)績跟蹤:
  近1周,穩(wěn)健型、彈性型FOF的平均收益分別為-0.04%、-0.42%。業(yè)績表現最佳的分別為:國泰君安善融穩(wěn)健一年持有A(0.09%)、工銀養(yǎng)老2050五年A(0.37%)。
  養(yǎng)老目標產品業(yè)績跟蹤:
  1)養(yǎng)老目標產品:
  目標日期:近1周目標日期2025、2030、2035、2040、2045、2050、2055、2060基金指數的收益分別為-0.03%、0.14%、0.21%、0.25%、0.26%、0.22%、0.12%、0.30%。
  目標風險:近1周保守、穩(wěn)健、平衡、積極型目標風險FOF基金指數的收益分別為0.41%、-0.30%、-0.93%、-1.61%。
  2)個人養(yǎng)老金產品:
  目標日期:近1周目標日期型基金平均收益為0.19%。成立以來收益最好的產品為中歐預見養(yǎng)老2025一年持有(FOF)Y,累計收益為3.40%。自成立以來,9/58只目標日期型產品收益為正。
  目標風險:近1周目標風險型基金平均收益為0.04%。成立以來收益最好的產品為平安穩(wěn)健養(yǎng)老一年Y,累計收益為3.18%。自成立以來,31/96只目標風險型產品收益為正。
  另類資產配置分析:根據2023年半年報:1)公募FOF對另類投資基金的配置比例低,占比為0.36%,持有另類投資基金的FOF數量少;2)華安黃金ETF和富國上海金ETF是FOF最常配置的另類投資基金;3)另類投資基金波動性高,但與傳統(tǒng)資產相關性低,適合公募FOF分散配置,以增強組合風險收益比。
  風險提示:本報告結論完全基于公開的歷史數據進行計算,對基金產品和基金管理人的研究分析結論并不預示其未來表現,也不能保證未來的可持續(xù)性,亦不構成投資收益的保證或投資建議。本報告不涉及證券投資基金評價業(yè)務,不涉及對基金產品的推薦,亦不涉及對任何指數樣本股的推薦。
  
 
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