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>> 申萬宏源-2023年一季度指數(shù)基金季報(bào)分析:一季度指數(shù)基金規(guī)模逆市下跌,央企主題ETF成申報(bào)熱點(diǎn)-230424
上傳日期:   2023/4/25 大?。?/td>   1025KB
格式:   pdf  共22頁 來源:   申萬宏源
評(píng)級(jí):   -- 作者:   宋施怡,鄧虎
下載權(quán)限:   此報(bào)告為加密報(bào)告
本期投資提示:
  截止到2023年一季度末,市場(chǎng)上的1513只指數(shù)基金資產(chǎn)規(guī)模共計(jì)23953.99億元(不計(jì)ETF聯(lián)接基金),較上季度末減少了237.99億元,環(huán)比減少0.98%。一季度,除ETF規(guī)模有所增加外,普通指數(shù)基金和LOF規(guī)模均有所減少。凈值變化使指數(shù)基金資產(chǎn)規(guī)模減少98.67元。指數(shù)基金整體規(guī)模因凈申購共減少559.74億元。LOF、普通指數(shù)基金、ETF分別凈贖回219.43億元、48.14億元和292.17億元。一季度共成立49只新的指數(shù)基金,使基金規(guī)模增加538.27億元,基金分紅使基金規(guī)模減少23.81億元。
  2023年一季度新成立了49只指數(shù)基金,合計(jì)募集538.27億元。相比于上一季度,發(fā)行數(shù)量減少31只,募集規(guī)模減少41.56%。一季度,指數(shù)基金募集規(guī)??傮w偏小。債券指數(shù)基金募集規(guī)模相比其他類別偏大,惠升中債0-3年政策性金融債A募集規(guī)模達(dá)80億元。股票指數(shù)基金方面,9只股票指數(shù)基金募集規(guī)模大于10億元,其中募集規(guī)模最大的股票指數(shù)基金是工銀瑞信中證稀有金屬主題ETF。另外,增強(qiáng)指數(shù)基金(包括指數(shù)增強(qiáng)ETF)在一季度延續(xù)成立高峰,共新成立18只指數(shù)增強(qiáng)基金,募集金額合計(jì)100.48億元。
  指數(shù)基金規(guī)模最大的前十大標(biāo)的指數(shù)占據(jù)39.15%的指數(shù)基金規(guī)模。指數(shù)基金規(guī)模前三的標(biāo)的指數(shù)依次為滬深300指數(shù)、中證500指數(shù)、同業(yè)存單AAA指數(shù),規(guī)模分別為2280.2億元、1219.3億元、1145.6億元。指數(shù)基金數(shù)量前三的標(biāo)的指數(shù)依次為滬深300指數(shù)、中證500指數(shù)、同業(yè)存單AAA指數(shù),指數(shù)基金數(shù)量分別為92只、88只和51只。
  已成立的1513只指數(shù)基金由109家基金公司管理。指數(shù)基金規(guī)模前十大的管理人管理指數(shù)基金規(guī)模占61.99%。前三名分別為華夏基金、易方達(dá)基金和國(guó)泰基金,管理指數(shù)基金規(guī)模分別為3271.6億元、2447.6億元和1344.1億元。前十大基金管理人外,其他99家基金公司共管理871只、9104.34億元指數(shù)基金。
   2023年一季度共有84只指數(shù)基金申請(qǐng)材料被接收,其中ETF39只(其中增強(qiáng)ETF1只)、ETF聯(lián)接基金21只、普通指數(shù)基金16只、指數(shù)增強(qiáng)基金1只。84只新申報(bào)的指數(shù)基金中共有48只主題指數(shù)基金、9只規(guī)模指數(shù)基金、9只QDII指數(shù)基金、7只行業(yè)指數(shù)基金、8只債券指數(shù)基金、1只風(fēng)格指數(shù)基金,2只策略指數(shù)基金。
  央企價(jià)值重估已經(jīng)成為資本市場(chǎng)的重點(diǎn)關(guān)注方向。3月14日,9家基金公司集體上報(bào)了央企主題ETF,為投資者提供了參與“中特估”的投資工具。9只央企主題ETF主要跟蹤三大指數(shù),包括中證國(guó)新央企股東回報(bào)指數(shù)、中證國(guó)新央企科技引領(lǐng)指數(shù)、中證國(guó)新央企現(xiàn)代能源指數(shù)。其中,易方達(dá)、南方、銀華申報(bào)的是中證國(guó)新央企科技引領(lǐng)ETF,匯添富、廣發(fā)、招商上報(bào)的是中證國(guó)新央企股東回報(bào)ETF,嘉實(shí)、博時(shí)、工銀瑞信上報(bào)的是中證國(guó)新央企現(xiàn)代能源ETF。9只央企主題ETF于3月16日已獲受理。
  風(fēng)險(xiǎn)提示及聲明:本報(bào)告對(duì)于基金產(chǎn)品、指數(shù)的研究分析均基于歷史公開信息,可能受指數(shù)樣本股的變化而產(chǎn)生一定的分析偏差;此外,基金管理人的歷史業(yè)績(jī)與表現(xiàn)不代表未來;指數(shù)未來表現(xiàn)受宏觀環(huán)境、市場(chǎng)波動(dòng)、風(fēng)格轉(zhuǎn)換等多重因素影響,存在一定波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn);本報(bào)告不涉及證券投資基金評(píng)價(jià)業(yè)務(wù),不涉及對(duì)基金產(chǎn)品的推薦,亦不涉及對(duì)任何指數(shù)樣本股的推薦,請(qǐng)?jiān)敿?xì)閱讀報(bào)告風(fēng)險(xiǎn)提示及聲明部分。
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