>> 國盛證券-外資周報第147期：北上回流提速，增配核心資產(chǎn)-230110
| 上傳日期： |
2023/1/11 |
大?。?/td>
| 1070KB |
| 格式： |
pdf 共10頁 |
來源： |
國盛證券 |
| 評級： |
-- |
作者： |
王程錦,張峻曉 |
| 下載權(quán)限： |
無限制-登錄即可下載 |
|
|
1、總體配置：人民幣趨勢升值，北上持續(xù)入場。
海外經(jīng)濟數(shù)據(jù)走弱，加息放緩預(yù)期強化，人民幣明顯升值。上周美國非農(nóng)就業(yè)報告顯示，12月非農(nóng)就業(yè)人口增加22.3萬人，為2020年12月以來最小增幅，平均時薪增速顯著下降，為2021年8月以來最低。與此同時，繼制造業(yè)PMI跌破榮枯線后，非制造業(yè)PMI12月錄得49.6，為2020年6月以來首次跌破50榮枯線，經(jīng)濟景氣度整體走弱。就業(yè)數(shù)據(jù)與PMI數(shù)據(jù)同步趨弱推升經(jīng)濟衰退預(yù)期，從而強化市場加息放緩預(yù)期，美債明顯下行超30BP，人民幣則趨勢升值，美元兌人民幣匯率重返6.8下方。
北向資金連續(xù)9周凈流入，上周加倉超200億。北向資金連續(xù)第9周加倉，上周凈流入約200.19億元。資金類型拆分看，配置盤上周凈流入約75.81億元，交易盤上周凈流入約112.20億元。與此同時，南下資金繼續(xù)加倉，上周凈流入約99.24億元。
2、行業(yè)配置：銀行獲增配居前，交通運輸遭減持居多。整體視角下，上周銀行（+32.43億元）、電力設(shè)備（+30.69億元）和非銀金融（+30.26億元）凈流入居前，交通運輸（-18.87億元）、農(nóng)林牧漁（-7.17億元）和通信（-3.22億元）流出最多。
從資金類型拆分看：交易盤視角下，上周電力設(shè)備（+46.53億元）凈流入最多，而交通運輸（-11.2億元）凈流出最多；配置盤視角下，上周非銀金融（+28.70億元）凈流入最多，而電力設(shè)備（-15.84億元）凈流出最多。
3、個股配置：五糧液增持居前，先導(dǎo)智能減持居多。整體視角下，五糧液（+22.4億元）、寧德時代（+21.88億元）和中國平安（+21.66億元）凈流入居前；而先導(dǎo)智能（-8.04億元）、上海機場（-5.49億元）和天賜材料（-4.27億元）流出居多。
從資金類型拆分看：交易盤視角下，寧德時代（+15.56億元）、隆基綠能（+9.8億元）和貴州茅臺（+5.45億元）凈流入居前；而立訊精密（-4.4億元）、金山辦公（-3.18億元）和天賜材料（-3.07億元）流出居多。配置盤視角下，中國平安（+21.04億元）、五糧液（+17.15億元）和貴州茅臺（+12.21億元）凈流入居前；而先導(dǎo)智能（-7.77億元）、上海機場（-4.65億元）和國電南瑞（-4.28億元）流出居多。
風(fēng)險提示：1、海外市場波動加??；2、匯率貶值風(fēng)險。
|
|
